المستوى الثاني خطط التداول و تقنيات

+

المستوى الثاني التداول: التكتيكات والتقنيات باعتباره تاجر الأسهم، يمكنك كسب المال على المدى المتوسط ​​وتأرجح الصفقات باستخدام وسيط على الانترنت. ولكن، إذا كنت تاجر نشط، وكنت تتاجر أكثر من مرتين أو ثلاث مرات في اليوم، أو كنت المستغل، والقفز والخروج من المواقف الأسهم في ثوان إلى دقائق، وانت تعرف أهمية استخدام التداول منصة مع المستوى الثاني نظام دخول النظام ناسداك. II شاشات مستوى تظهر التجار ما المتخصصين وصناع السوق وكان دائما الوصول لاعب toevery من يريد المشاركة في سهم معين في لحظة معينة. الذي يكون تماما ميزة! إذا كنت جديدا في هذه اللعبة التداول ولم تنفذ الصفقات على نظام دخول النظام من المستوى الثاني بعد، فأنت تريد أن تعلم الحيل من التجارة. في الجزء العلوي من الشاشة، ستجد المستوى الأول علامات الاقتباس أو العرض داخل واطلب (أفضل الأسعار المعروضة في تلك اللحظة من قبل أولئك الذين يرغبون في شراء أو بيع الأوراق المالية). ويمكن أن تشمل غيرها من المعلومات المفيدة في ارتفاع وانخفاض الأسهم لهذا اليوم، سعر الافتتاح، وانتشار الحالي (الفرق في السعر بين سعر العرض داخل واطلب)، وحجم الأسهم المتداولة لهذا اليوم. أقل من ذلك، يتم تقسيم الشاشة إلى عمودين واسعة. يظهر اليسار "ومحاولة"، أو كل أولئك الذين يرغبون في شراء الأوراق المالية. تصطف يتقدم إليها أحد من أعلى إلى أسفل، مع من هم على استعداد لدفع أعلى سعر في الأعلى. "وتسأل" أو "العرض"، هو على حق. جميع أولئك الذين يرغبون في بيع خط الأسهم حتى مع أدنى عرض في الأعلى. إلى اليمين من يسأل، أو العرض، والوقت والمبيعات أشكال الشاشة عمود النهائي. هذه الشاشة المشاركات الوقت الحالي و "طباعة"، تظهر كل التجارة التي تتم حسب السعر وحجم الكثير. الشاشة الوقت والمبيعات هو صديق التاجر. صدقوني، عندما المتخصصين وصناع السوق بدء اللعب العاب رئيس معك وأنها سوف وقت ويظهر المبيعات الحقائق كما هي. التداول في بورصة نيويورك الأرصدة على المستوى الثاني العرض والطلب على شاشة المستوى الثاني التي تظهر في بورصة نيويورك، أو سرد، والأوراق المالية يختلف عن شاشة المستوى الثاني عرض الأسهم في بورصة ناسداك. على الأسهم في بورصة نيويورك، وترد التبادلات الإقليمية في إطار العرض والطلب الأعمدة، مع الكثير أحجام انهم المناقصة ل، وتقدم بها للبيع. بعض البورصات الإقليمية سترى على الشاشة هي مرض جنون البقر (بوسطن للأوراق المالية)، NAS (ناسداك للأوراق المالية)، CSE (بورصة شيكاغو)، PHS (فيلادلفيا للأوراق المالية)، PSE (المحيط الهادئ للأوراق المالية)، CIN (سينسيناتي المالية الصرف)، وناي (بورصة نيويورك). إذا كنت على دراية سوق الأوراق المالية، وتعلمون أن كل الأسهم في بورصة نيويورك لديها متخصص واحد (اعتقد الدلال) الذي ينسق تداول في هذا السهم. منذ المتخصصين هي المسؤولة عن الحفاظ على سوق عادل ومنظم في الأوراق المالية لديها، والفارق بين سعر العرض داخل ونسأل على الأسهم المدرجة عادة ما يبقى أضيق (أقل من انتشار نقطة) وأكثر اتساقا من هوامش بعض الأسهم في بورصة ناسداك حشية. هذه نقطة مهمة أن نتذكر، وخصوصا عندما كنت سلخ فروة الرأس. تبدو السماسرة عادة للحصول على ثلاثة من "teenies" (أ صغير هو المصطلحات تاجر لل1/16 نقطة) الى نصف نقطة على التجارة. لذا، فإن أفضل السماسرة تبدو للأسهم مع أضيق انتشار. التجار اليوم يريدون نفس الميزة. لماذا ا؟ لخفض المخاطر. الأسهم مع انتشار الضيق بين العرض داخل ونسأل، مثل صغير أو 1/8 نقطة، وعادة ما تكون سائلة جدا. عندما نقول الأسهم هو "السائل"، فإننا نعني بارك فيها مع الكثير من حجم التداول. ومن الأمثلة على كميات من المواد السائلة في بورصة نيويورك أن جنرال إلكتريك (GE)، أو AT038؛ T (T)، أو AmericaOnline (AOL). صالح شراء الأوراق المالية السائلة هو أن تعرف دائما أين تجد الباب! إذا كنت تشتري ويبدأ على الفور في الانهيار، وهناك دائما شخص ما يمكنك بيعه لبسرعة. التي تحافظ على الخسائر الصغيرة الخاصة بك. عندما الأوراق المالية غير السائلة، وهذا يعني أنها تتاجر القليلة سهم، ولها انتشار واسع، ويقول نقطة ¼ أو أكثر من ذلك، إذا كان يبدأ فجأة في الانخفاض، قد يكون لديك لمطاردة بائع للخروج منه. يمكن أن تسبب لك خسائر كبيرة. بعد تأكيد انتشار الأسهم الخاصة بك ليست أكثر من 1/8 إلى 16/3، ومشاهدة الوقت وشاشة المبيعات ل "حجم". ويقول الأسهم الخاصة بك يتداول 50 ¼ (محاولة) × 50 ½ (الطلب). هي الأسهم التي يجري شراؤها (يطبع الخضراء) في السعر المطلوب؟ أو هي أوامر شراء ملء أخصائي 16/01 أو 08/01 تحت تسأل؟ ما الكثير أحجام يجري شراؤها؟ هم مثل كبيرة بما 10،000 سهم، أو 25،000 سهم؟ (نحن نسمي هذا "حجم) كبير الحجم على العرض يدل على وجود مؤسسة يمكن يشترون سهم. الآن، وتحقق من مطبوعات الحمراء، والذي يدل على المبيعات. هي أحجام صغيرة، وربما 100-500 أسهم في الطباعة؟ توحي بأن المتداولين الأفراد، وليس المؤسسات أو الشركات القيادية، على بيع الأسهم. لذلك، إذا كنت ترى طباعة بعد طباعة تنفجر في السعر المطلوب مع حجم، وهذا يعني المشترين هم على استعداد لدفع الثمن الذهاب لهذا المخزون، ويشترون الكثير من ذلك! طالما الداخلية الأخرى في السوق إيجابية، يمكن أن نفترض وربما هذا السهم يرتفع في السعر. إذا تم عكس المشهد أعلاه، مع الطباعة صغيرة الحجم على العرض أو أقل، والطباعة كبيرة الحجم في سعر الشراء، ويمكن أن نفترض أن الأسهم سوف تنخفض. يرجى تذكر، على الرغم من المستوى الثاني النشاط على أي سهم، سواء NYSE أو ناسداك، يتنبأ فقط الاتجاه والأسهم المرجح لبضع ثوان أو دقائق القادمة. المشتري والبائع المشاعر يمكن أن تغير في ضربات القلب، مما تسبب حركة المخزون لعكس بنفس السرعة. إذا كانت الأوراق المالية تبدو إيجابية وعليك أن تقرر لشراء، وسوف يطبع اقول لكم ما اذا كان لديك الى "دفع التجزئة"، عن طريق شراء على سعر العرض، أو ما إذا كان يمكن "تقسيم العرض والطلب" من قبل انزلاق أجل الحد الفاصل بين السعرين. نقول يتم تداول السهم عند 50 ¼ × 50 3/8. للحصول على سعر الصفقة، تقوم بوضع النظام الحد الأقصى لعدد الأسهم التي تريدها في 50 5/16. إذا كانت الأوراق المالية تتحرك ببطء، أخصائي قد ملء لكم في هذا السعر. ولكن إذا طلبات الشراء يتم من خلال تشريح العرض مثل الزبدة الحارة والسهم حتى بلغت عنان السماء، تقسيم العرض والطلب يمكن أن يسبب لك ليخسر على التجارة تماما. عندما كنت ترغب في الأسهم بشكل سيء، وأنا دفع سعر التجزئة! على العكس من ذلك، إذا كنت ترغب في بيع بسرعة، وأنا ضربت سعر الشراء. أنا لا محاولة لتقسيم العرض والطلب في الأوراق المالية السقوط. اذا كان هبوط سريع حقا. أضع طلبي حد لبيع اثنين أو ثلاثة مستويات أقل من أعلى سعر. عندما أكون فائقة يائسة، سوف نخرج مع نظام السوق. بعد كل شيء، والحصول على شغل في القادمة يدق سعر المتاحة مطاردة الأسهم وصولا الى تفقد واحدا، وربما نقطتين أو أكثر! نقاط يجب تذكرها عند استخدام المستوى الثاني لتجارة الأسهم NYSE: ابحث عن انتشار ضيق، 16/03 نقطة أو أقل. التجارة نحو الحجم. تاجر قديم يقول: "إن الاتجاه هو صديقك". إذا كنت ترغب في امتلاك هذه الأسهم وانها ترتفع بسرعة، وشراء على العرض. إذا كنت ترغب في بيع بسرعة، بيع على العطاء، وضعت في أمر أقل من سعر الشراء، أو استخدام نظام السوق تداول أسهم ناسداك على مستوى II المستوى الثاني الشاشات للأسهم ناسداك تختلف في ذلك العرض والطلب تتكون أعمدة صناع السوق الانتظار في الطابور، بدلا من التبادل الإقليمي. تمثل العديد من هذه صناع السوق وسيط كبير / تجار مثل جولدمان ساكس (GSCO) وميريل لينش (MLCO)، مورغان ستانلي (MSCO)، والحصيفة للأوراق المالية (PRUS). أصغر حجما، وصناع السوق المستقلة أيضا القفز داخل وخارج الخطوط. صناع السوق البديلة ECNs (شبكات الاتصالات الإلكترونية). نفكر بها محتجزي الإلكترونية النظام، أو الجمعيات التعاونية الإلكترونية، لالمتداولين الأفراد مثلي ومثلك. بعض ECNs تشاهد في معظم الأحيان هي جزيرة (ISLD)، Instinet (INCA)، أرخبيل (أرك). لا شخص واحد، سواء كان صانع السوق، المستثمر المؤسسي، أو متداول اليوم، يعرف كل شيء الذي يكون يحدث مع سهم معين في لحظة معينة. على الرغم من أخصائي NYSE يعرف كل من البائع والمشتري الذي يأتي في والخروج من له أو لها الأوراق المالية، لا يوجد لاعب واحد في الأوراق المالية في بورصة ناسداك يعلم الجميع إلسس business. That لماذا II شاشات مستوى تداولا الأسهم (السائل) ناسداك تشبه عالية حصص الألعاب لعبة البوكر. اللاعبون محاولة لحماية بطاقاتهم (أوامر) والنوايا الحقيقية من أعيننا، والحائز على وسائل التفوق بالذكاء خصومك من خلال أي وسيلة ممكنة! ألعاب صانع السوق على سبيل المثال، كنت أدعي 800 جنيه وسيط غوريلا / تاجر المعروفة باسم غولدمان ساكس. واحد من العملاء المؤسسي الخاص بك، صناديق الاستثمار المشترك، يضع النظام معك لشراء 500،000 سهم من مايكروسوفت (MSFT). كنت تخلخل الذهاب إلى تنبيه صناع السوق الأخرى التي لديك أمر غض عن طريق نشر أمر شراء واحد ل500،000 سهم على محاولة من المستوى الثاني. إذا كنت فعلت ذلك، أن الجميع يرفع له أو لها الأسعار. بدلا من ذلك، كنت زلة الدخول والخروج من السوق، وتراكم MSFT بسرعة وبهدوء ما تستطيع، حتى ملء النظام. وبهذه الطريقة يمكنك إبقاء العميل سعيد عن طريق الحصول على سعر جيد، وعندما يرتفع MSFT، كما أنه سيتم من جميع أسهم لك استيعابها، يمكنك بيع بعض الأسهم من حساب الخاص بك وجيب ربح مرتبة. إذا كنت (لا يزال جولدمان ساكس) يشعر وكأنه أمر مهم بما فيه الكفاية لالتمويه، عليك الجلوس على العرض، ببيع مساحات صغيرة. سوف التجار أراك هناك، ويقول، "بيع غولدي مايكروسوفت. كنا نبيع أفضل أيضا ". ما هؤلاء التجار لا يعرفون، هو الذي أعطيته النظام المؤسسي بك الكبير إلى ECN، Instinet (INCA)، لشراء بالنسبة لك. وجودكم على عرض يحافظ على السعر المنخفض، بينما INCA يجلس بلا مبالاة على العطاء، وملء طلبك بسعر منخفض. الآن، كيف لكم، والتاجر، ونعرف أن جولدمان ساكس هو في الحقيقة شراء عندما يجلس على العطاء، وليس البيع عن طريق مصدر آخر؟ لم تكن. لهذا السبب يجب أن يكون كل عامل آخر محتمل في صالحك عندما كنت سلخ فروة الرأس أو يوم التداول. عند البدء في تجارة الأسهم في بورصة ناسداك باستخدام المستوى الثاني، ابحث عن انتشار ضيق، 08/01 إلى 16/03 نقطة أو أقل، تماما كما فعلت عندما تداول الأسهم في بورصة نيويورك. مرة أخرى، تريد تضييق مسؤوليتك وتكون قادرة على بيع الأسهم الخاصة بك على الفور، وينبغي أن يذهب التجارة ضدك. الحذر: مع بعض الأسهم المتطايرة (في الوقت الحالي، أسهم شركات الإنترنت هي مثال على ذلك)، والفارق بين العرض والطلب يتقلب بعنف. لحظة واحدة انها 1/8 نقطة، وبجانبه تتسع الى 5/8، أو حتى نقطة. يرجى تجنب هذه الأسهم إلا إذا كنت تدرك جيدا المخاطر الحادة المعنية. تذكر، ويمكن شراء الأوراق المالية يكون أسهل بكثير من بيعه! عامل القادمة التي ننظر اليه هو "العمق". إذا كنت تستهدف الأسهم لشراء، والبحث عن ما لا يقل عن 3-5 صناع السوق وECNs اصطف في سعر الشراء في الداخل. لماذا ا؟ نقول لكم شراء السهم عند سعر العرض. فقط عندما صانع سوق واحدة، أو ECN يجلس على العطاء في الداخل، في حالة انخفاض سعر السهم، بينكم وبين كل تاجر آخر تصيب ان صانع السوق مع أوامر البيع للخروج. هي أنك لن تحصل على فرص شغل. مستوى الأسعار التالي هو أسفل هدف البيع الخاص بك المقبل. ماذا لو أن مستوى الأسعار يختفي فجأة؟ وأقل من واحد ذلك؟ اه اوه. عذاب سيتي. إذا الأوراق المالية التي تستهدفها هي آمنة للدخول، وكنت التداول على الجانب طويلة، بجانب، ونتطلع إلى معرفة من الذي يشتري. وسيط رئيسي / تجار اصطف على الجانب العطاء؟ وعلى الرغم من قصة جولدمان ساكس وINCA قلت لك في وقت سابق، وهذا لا يزال ما كنت تريد أن ترى. لذلك، تأكد من محاولة لصانعي كبيرة في السوق الذي قد يكون شراء الأوراق المالية للعميل المؤسسي وسوف تصمد في العطاء. وفيما يلي عينة من صناع السوق مع رموزها التمثيلية: دعنا نقول جميع النظم الذهاب. الداخلية السوق إيجابية. يظهر الأسهم التي تستهدفها انتشار صغير وخمسة صناع السوق على العطاء في الداخل. واحد على الأقل من هذه هو كبير وسيط / تاجر الذي أبدى اهتماما من قبل المتبقية على محاولة لبعض الوقت. اختيارك التالي هو ما سيلة لاستخدامها لشراء الأوراق المالية. عموما، سوف تكون اختياراتك SOES، Selectnet، وECN تعيين لك من قبل أنه وسيط / تاجر مع الشخص الذي فتح الحساب الخاص بك، وECNs الأخرى التي يمكن الوصول إليها، مثل ISLD والإنكا. مستوى التداول II مع SOES ويسمى نظام التنفيذ الملكية مؤشر ناسداك الذي تم تطويره للتجار والمستثمرين الأفراد SOES. SOES هو اختصار لنظام الدخول طلب صغير. نفذت ناسداك SOES بعد انهيار سوق الأسهم عام 1987 م. أثناء الحادث، تجنب العديد من صناع السوق هواتفهم. (كان التداول محوسب يست واسعة الانتشار في ذلك الحين كما هو الآن) وسطاء الاتصال مع طلبات العملاء لا يمكن أن تحصل من خلال، وذهب أوامر لم تنفذ. يوفر SOES السيولة عن طريق السماح لإمكانية الوصول المباشر العام لبورصة ناسداك وصناع السوق. بعد بدايتها، وانتشرت في سيارة شعبية للتجار اليوم. إذا يضع صانع السوق نفسه على لائحة من المستوى الثاني (السوق الخاص شاشة صانع)، وقال انه تلقائيا يصبح المؤهلة لإعدام أرسلت له على النظام SOES من التجار مثلك وأولا الإعدام التلقائي تضطره لقبول الطلبات في السعر الذي المشاركات. وقال انه يمكن تحديث العرض / الطلب وأكرر نواياه لشراء / بيع الأسهم. ويجوز له أيضا ضبط مقولته. عند هذه النقطة، يصبح مرة أخرى مؤهلة للحصول على أوامر SOES. SOES القواعد: لا يمكنك تقسيم العرض والطلب مع SOES. يجب عليك وضع أوامرك على العطاء داخل شارك ونسأل. يمكنك إصدارها على شكل أوامر الحد، ولكن المراد شغلها، لا بد من نشر بالأسعار الجارية. صناع السوق ملء أوامر SOES. ECNs لا. لذلك، إذا كنت ترغب في شراء على العرض، وتتكون محتجزي الوحيدة المدرجة من ECNs مثل الإنكا، ARCA، وISLD، وSOES الترتيب الذي وضع سيلغي تلقائيا. صناع السوق الذين ينشرون في العرض أو الطلب وفقا للقانون أن شراء أو بيع 100 سهم لو أنها قائمة أنفسهم على شاشة المستوى الثاني. هذا لا يعني أنها سوف ملء طلبك. انها تأتي أولا-أولا-خدمة. أعرف هذا، وعادة ما يكون أكثر لشراء أو بيع، ولكن عادة ما لا تظهر أيديهم. بدلا من ذلك، فإنها بالبقاء والحفاظ على "منعش،" محاولة أو العرض. التداول مع SelectNet SelectNet هو أيضا مؤشر ناسداك النظام الالكتروني اخذ. بعض الحقائق السريعة عن SelectNet: غير مطلوب هذا النظام لملء الأوامر. يمكنك إصدار نوعين من أوامر SelectNet، بث وتفضيل. بث يعني أن كل صناع السوق يرى طلبك. تفضيل يعني مجرد thatyou تفضيل صانع السوق المحدد (لا ECN) كنت ترغب في قبول طلبك. العيب: إذا قمت بإلغاء أمر إرسالها إلى SelectNet، ويستغرق 10 ثانية قبل أن يتم إلغاؤها. في الأسهم تتحرك بسرعة، وهذا يبدو وكأنه العمر! التداول مع ECNs المباراة النهائية، وربما أفضل، وسيلة لتنفيذ الأوامر على النظام الخاص بك من المستوى الثاني هو عن طريق استخدام ECNs. وهذا يوفر لك، التاجر، فرصة ل"مسرحية" صانع السوق. بعض ECNs الرئيسية هي: يقول الإعداد الأمثل لمخزون تستهدفها يطرح نفسه. إذا يتحرك السهم ببطء بما فيه الكفاية، يمكنك شراء على العطاء. إضافة أمر شراء مع الحد ECN (أو ISLD أو INCA إن وجدت) لسعر الشراء في الداخل. ربما سهمك في تسلق سريع جدا للحصول على شغل على العطاء. إذا كان هناك مساحة كافية في انتشار، يمكنك "اذهب العرض عال". وهذا يعني أنك تقسيم العرض والطلب بإدخال أمر شراء الحد 16/01 أو 08/01 أعلى من العرض داخل الحالي. الآن أنت مقدم العرض العالية. هدفك: لإغراء البائعين. إذا كان لا أحد عضات بعد بضع ثوان، صدقوا أو لا تصدقوا، هذا امر جيد! وهو ما يعني أن السهم في مثل هذا الطلب المرتفع، بيع أحد. (الأوقات التي لا يتمكنون من الحصول على شغل في محاولة عالية، وانتشار اكتسبت يترجم إلى المزيد من الربح لك. تقديم صغير إضافي أربع مرات في اليوم، وذلك يساوي ربع نقطة. وعند الانتهاء من تداول 500 حصة الكثير ، الذي يساوي 125 $ ربح إضافي). إذا يبدأ السعر إلى مستويات قياسية، قد لا تحصل على ضرب عارض يصل. لامتلاك الأسهم، سيكون لديك لإلغاء النظام الخاص بك كما عارض عالية وشراء على العرض نشرها. نقاط يجب تذكرها عند استخدام المستوى الثاني لتجارة الأسهم في بورصة ناسداك: ابحث عن كميات من المواد السائلة مع انتشار ضيق. تأكد من وجود من ثلاث إلى خمس صناع السوق على محاولة إذا كنت تسير طويلة. (البائعين قصير يريدون عمق على العرض.) لسلامة الأمثل، وتريد صناع السوق على محاولة ليكون "الغوريلا 800 جنيه"، مثل GSCO، MLCO، أو MASH. (إذا كان كل من الوزن الثقيل هي على العرض، قد ترغب في استهداف الاسهم مختلفة للشراء.) تعرف على مزايا كل سيارة التنفيذ، سواء كان ذلك الشركات المملوكة للدولة، SelectNet، أو ECN، وتطوير مهاراتك في تقديم طلبات بشكل سريع وحاسم . الوصول إلى II شاشات مستوى قد استقر الملعب لتجار نشط مثلك وأولا والتجار والسماسرة اليوم يمكننا المنافسة على أساس واحد الى واحد مع اللاعبين في السوق الرئيسي ويخرج منتصرا. حظا سعيدا وتداول جيدة! المحررين ملاحظة: لمزيد من المعلومات، راجع كتاب تونيس، يوم التداول عبر الانترنت يودع هذا الدخول تحت التداول. يمكنك متابعة الردود على هذا الموضوع من خلال RSS 2.0 خلاصات التعليقات. يمكنك ترك وردا. أو تعقيب من خلال موقعك الشخصي.